The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited (NYSE: NTB), 2024 yılının ikinci çeyreği için 50,6 milyon $ net gelir ve 51,4 milyon $ çekirdek net gelir ile güçlü finansal sonuçlar açıkladı. Banka ayrıca hisse başına 1,11 $ çekirdek kazanç ve %2,64 net faiz marjı bildirdi. Butterfield yönetim kurulu Stephen E. Cummings’i bağımsız bir direktör olarak bünyesine kattı ve banka artan mevduat bakiyeleriyle güçlü bir bilançoya sahip oldu.
Önemli Çıkarımlar
- Butterfield 50,6 milyon dolar net gelir ve 51,4 milyon dolar çekirdek net gelir elde etti.
- Hisse başına çekirdek kazanç 1,11$ olurken, net faiz marjı %2,64 olarak gerçekleşti.
- Hisse başına 0,44 $’lık üç aylık nakit temettü onaylandı ve 2. çeyrekte 1,1 milyon hisse geri satın alındı.
- Banka, 2024 yılı sonuna kadar 2,1 milyon hisseye kadar yeni bir hisse geri alım programı başlattı.
- Stephen E. Cummings yönetim kuruluna bağımsız direktör olarak katıldı.
- Mevduat 12,5 milyar dolara yükselirken, TCE/TA oranı %6,5 olarak gerçekleşti.
- Butterfield’ın büyüme stratejisi organik büyümeye, birleşme ve satın almalara ve işletme verimliliğine odaklanmaktadır.
Şirket Görünümü
- Mevduatların 11,5 milyar $ ile 12 milyar $ arasında gerçekleşmesi beklenmektedir.
- Haziran ayındaki büyük mevduat girişlerinin uzun vadeli olması beklenmiyor.
- Bankanın stratejisi organik büyüme, birleşme ve satın alma ve işletme verimliliğine odaklanmayı içeriyor.
Ayıda Öne Çıkanlar
- Son seçimler ve potansiyel politika değişiklikleri nedeniyle Londra piyasasında bir miktar belirsizlik var.
- Tröst işi daha üst düzey müşterilere doğru kayıyor ve bu da hizmet maliyetlerinin artması anlamına gelebilir.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Credit Suisse’in işe alımı tamamlanmış ve güven işi geliştirilmiştir.
- Singapur’da artan faaliyet ve yönlendirmeler görülüyor.
- Temel konut ipotekleri, Bermuda’daki istikrarlı koşullar ve Londra’daki iyi performans ile iyi performans göstermektedir.
Eksiklikler
- Şirket, mevduat seviyelerinin gelecekte mevcut 12,5 milyar dolardan 11,5 milyar ila 12 milyar dolar arasına düşmesini bekliyor.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Yönetim nakit yönetimi için VAR ve min-max giriş/çıkış stratejilerini kullanıyor.
- Yılın ikinci yarısında giderlerin 88 milyon $’a düşmesi beklenmektedir.
- Geliştirilmiş muhasebe sistemi gibi BT altyapısına yapılan yatırımlar devam etmektedir.
- Banka, enflasyon belirsizliklerine rağmen %60’lık bir maliyet-gelir oranını korumayı hedefliyor.
Sonuç olarak Butterfield, sağlam bilançosu, stratejik büyüme planları ve muhafazakâr maliyet-gelir oranını koruma taahhüdüyle 2024 yılının ikinci çeyreğinde güçlü bir performans göstermiştir. Bankanın likidite ve sermaye seviyeleri güçlü kalmaya devam etmekte ve gelecekteki büyüme ve piyasa zorlukları için iyi konumlanmaktadır. Yönetim, dinamik bir ekonomik ortamda ilerlerken işletme verimliliğine ve ihtiyatlı nakit yönetimine odaklanmaya devam etmektedir.
InvestingPro İçgörüleri
The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited’in (NYSE: NTB) son finansal sonuçları ışığında, çeşitli ölçümler ve InvestingPro İpuçları yatırımcılar için ek bağlam sağlayabilir. Piyasa değeri 1,77 milyar dolar ve fiyat/kazanç (F/K) oranı 9,12 olan banka, değer odaklı yatırımcılar için cazip olabilecek düşük bir kazanç katsayısıyla işlem görüyor. Bu durum, 2024’ün 2. çeyreği itibarıyla son on iki ay için 8,28’lik daha da düşük bir düzeltilmiş F/K oranıyla destekleniyor ve potansiyel değer fırsatının altını çiziyor.
Göz önünde bulundurulması gereken önemli bir InvestingPro İpucu, yönetimin agresif bir şekilde hisse geri alımı yapıyor olmasıdır ki bu genellikle şirketin gelecekteki beklentilerine olan güvenin bir işaretidir. Buna ek olarak, banka 9 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürmüştür ki bu da hissedar getirilerine olan bağlılığının bir kanıtıdır ve yüksek hissedar getirisine yansımaktadır. Bu durum, hisse başına 0,44$’lık üç aylık nakit temettü ve 2. çeyrekte 1,1 milyon hissenin geri satın alındığının duyurulmasıyla da uyumludur.
Yatırımcılar ayrıca bankanın son aylardaki %15,28’lik güçlü getirisi ve son altı aydaki %30,1’lik etkileyici performansını da dikkate alabilirler. 52 haftanın en yüksek seviyesine yakın işlem görmesi ve fiyatın bu zirvenin %96,77’sinde olması, bankanın hisselerine yönelik güçlü yatırımcı güvenine ve momentumuna işaret ediyor.
Yatırımcılar, hissenin aşırı alım bölgesinde olup olmadığı veya bankanın brüt kar marjlarının durumu gibi daha derinlemesine analiz ve ek InvestingPro İpuçları için https://www.investing.com/pro/NTB adresinden InvestingPro ‘yu ziyaret edebilirler. Şu anda yatırım kararlarını yönlendirmeye yardımcı olacak 12 ek ipucu mevcut ve ilgilenen okuyucular INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık Pro ve yıllık veya iki yıllık Pro+ aboneliğinde %10’a varan indirimden yararlanabilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
